Kniha odhaľuje všetko, čo každý obchodník potrebuje vedieť o princípoch obchodovania na Forexe a menových vlastnostiach, aby mohol úspešne obchodovať a zarábať na devízovom trhu.
O knihe Day trading in the Forex market
Kniha Ketty Lin „Day Trading in the Forex Market“ obsahuje všetky potrebné poznatky o rôznych obchodných stratégiách, ktoré môžete použiť aj sami. Autor hovorí aj o štruktúre devízového trhu, jeho charakteristikách, výkyvoch a trendoch, ich príčinách a najnovších trendoch.
Prečítanie tejto knihy vám poskytne všetky potrebné informácie o Forexovom trhu a aj keď obchodujete už dlho, určite na ňom nájdete niečo nové.
Kniha „Day Trading in the Forex Market“ sa stane nepostrádateľným nástrojom pre začínajúcich aj skúsených obchodníkov a pre všetkých, ktorí si chcú zvýšiť príjem z obchodovania.
Forex Day Trading od Ketty Lin si môžete zadarmo stiahnuť z nižšie uvedeného odkazu.
Ketty Lin
Denné obchodovanie na Forexovom trhu. Stratégie zisku
Publikované s pomocou CJSC "Admiral Markets"
prekladateľov A. Kunitsyn, A. Zálešová
Editor V. Grigorieva
Technický redaktor N. Lisitsyna
korektor V. Muratchanov
Rozloženie počítača E. Matusovskaya, Yu. Yusupova
Dizajn krytu O. Bielorusko
© 2006 Kathy Lien
© Vydanie v ruštine, preklad, dizajn. Vydavateľstvo Alpina LLC, 2012
Publikované v licencii od John Wiley & Sons, Inc.
© Elektronické vydanie. litrov LLC, 2013
Denné obchodovanie na Forexovom trhu. Stratégie zisku / Ketty Lin; Za. z angličtiny. – 5. vyd. – M.: Vydavateľstvo Alpina, 2012.
ISBN 978-5-9614-2351-8
Všetky práva vyhradené. Žiadna časť elektronickej kópie tejto knihy sa nesmie reprodukovať v žiadnej forme alebo akýmikoľvek prostriedkami, vrátane zverejňovania na internete a v podnikových sieťach, na súkromné a verejné použitie bez písomného súhlasu vlastníka autorských práv.
Čitateľom
Medzinárodná maklérska spoločnosť Admiral Markets už niekoľko rokov vydáva knihy o obchodovaní na finančných trhoch, ako aj o metódach analýzy a psychológie obchodovania. Mnoho kníh je napísaných našimi autormi – profesionálnymi ekonómami, analytikmi, Forex špecialistami, ktorých hlavnou úlohou je ponúknuť čo najprehľadnejšie informácie o finančných trhoch pre najširšie publikum.
Predtým publikované práce sa venovali najmä všeobecným otázkam Forexu a rôznym metódam analýzy, pričom vzhľadom na okolnosti obchádzali niektoré dôležité aspekty devízového trhu. Tento nedostatok by sme chceli napraviť tým, že vám dávame do pozornosti úžasnú knihu „Day Trading in the Forex Market: Strategies for Making Profit“ od Katie Lin. Autor na svojich stránkach ponúkol nielen široký pohľad na Forex, zvažuje ho retrospektívne, ale predstavil aj analýzu faktorov jeho vývoja, množstvo stratégií používaných na Forexe, pričom to všetko poskytuje veľké množstvo zrozumiteľných a praktických nápady. Túto prácu odporúčame každému, kto sa zaujíma o obchodovanie a meny – bez ohľadu na to, či ide o skúseného obchodníka alebo človeka, ktorý si nainštaloval obchodný terminál prvýkrát. Chceli by sme čitateľov vyzvať, aby sa neobmedzovali len na jednu teóriu, ale aby ju aj aplikovali v praxi. Akákoľvek forexová stratégia sa môže zdať jednoduchá a dokonca samozrejmá, no treba mať na pamäti, že akékoľvek informácie, s ktorými sa stretnete, sú výsledkom individuálnych skúseností popísaných odborníkom vo svojom odbore. Samozrejme, Forex zahŕňa množstvo citovaných stratégií, ale aj pri obídení praxe je každý začiatočník odsúdený na neúspech. Obrovskou výhodou moderných maklérskych služieb je možnosť voľne disponovať s akýmikoľvek finančnými nástrojmi bez akýchkoľvek investícií. S miernou korekciou: iba v testovacom režime. Pre začiatočníkov a tých, ktorí sa o to len zaujímajú, je to skvelá príležitosť získať prístup k expertným analýzam, kotáciám akcií, mnohým obchodným stratégiám a dokonca zarobiť peniaze na demo účtoch. V tomto prípade Admiral Markets ponúka použitie svojich demo účtov.
Najpohodlnejším nástrojom pre prácu na finančných trhoch je informačná a obchodná platforma MetaTrader, ktorú je možné stiahnuť zo stránky našej spoločnosti. Navrhnutý na organizovanie obchodných služieb na trhoch Forex, CFD a futures, umožňuje vám plne kontrolovať transakcie cez internet, zadávať čakajúce objednávky, vykonávať grafickú finančnú analýzu, prijímať trhové správy v reálnom čase od svetoznámej informačnej agentúry Dow Jones Newswires. a tiež rozvíjať svoje vlastné automatické obchodné stratégie.
To všetko je dostupné aj na demo účtoch – trhové podmienky sú ponúkané tak, ako sú, bez skreslenia. Otvorenie účtu nie je o nič zložitejšie ako vytvorenie nového e-mailu a ihneď po registrácii môžete začať obchodovať.
Moderné technológie môže vyrobiť z bežný používateľ skutočný investor. Ľudia bez špeciálneho školenia, vzdelania, zručností, ktorí si vybrali Forex ako oblasť činnosti, sa po chvíli stávajú skúsenými obchodníkmi, ktorí zarábajú peniaze na finančných trhoch.
Dnes ponúkame obchodníkom a spoločnostiam jedny z najvýhodnejších podmienok pre správu ich kapitálu: približne 30 menových párov, vklady v zlate, prístup k cenám najväčších spoločností v reálnom čase, okamžité vykonávanie transakcií, výkonný monitorovací a obchodný systém, pohodlné a komplexne vyvinuté partnerské programy a zoznam našich výhod nie je ani zďaleka obmedzený. Admiral Markets sa rýchlo rozvíja, pričom si zachováva kvalitu svojich služieb. Spoločnosť má viac ako 10-ročné skúsenosti a jej kancelárie sa nachádzajú v 37 krajinách sveta.
Dôležitým aspektom činnosti každej Forexovej spoločnosti je vzdelávací systém, ktorý ponúka: dištančné kurzy, webináre, knihy, periodickej tlače V tomto smere sa snažíme každému, kto obchoduje alebo má v úmysle obchodovať na devízovom trhu poskytnúť čo najspoľahlivejšie a najkompletnejšie informácie: školenia nevyužívame ako prostriedok reklamy a snažíme sa byť klientom maximálne otvorení . Preto je možné zaručiť, že dostanú tie najobjektívnejšie informácie, ktoré sú výsledkom dlhoročných skúseností spoločnosti a prezentované odborníkmi vo svojom odbore – profesionálnymi analytikmi, ekonómami a obchodníkmi.
Je dôležité pochopiť, že prax je najlepšia cesta získavanie vedomostí najmä v oblasti online obchodovania. Úlohou Admiral Markets je v tomto prípade prezentovať čo najrozsiahlejšie a najužitočnejšie diela a zároveň ponúkať vynikajúce podmienky na cvičenie a obchodovanie na Forexe.
Predslov
Hľadáš dobrá kniha o obchodovaní na devízovom trhu? Na všetkých seminároch o obchodovaní s menami, ktoré organizujem, za mnou prichádzajú obchodníci a žiadajú ma, aby som im odporučil dobrú knihu. Denné obchodovanie na Forexovom trhu toto vydanie nie je len preto, že hovorí o technických a fundamentálnych obchodných stratégiách na devízovom trhu, ale aj preto, že podrobne predstavuje infraštruktúru devízového trhu. Táto kniha je napísaná pre začiatočníkov aj skúsených obchodníkov. Každý si v nej nájde niečo užitočné. Mojím cieľom bolo hovoriť o základoch obchodovania na Forexe a charakteristikách mien, ktoré by mali poznať všetci obchodníci, najmä tí, ktorí obchodujú počas dňa. Okrem toho som chcel popísať reálne obchodné stratégie, na základe ktorých si môžete vyvíjať vlastné stratégie. V knihe Denné obchodovanie na Forexovom trhu postihnutých zaujímavé témy: "Ktoré ekonomické ukazovatele v USA najsilnejšie ovplyvňujú výmenný kurz amerického dolára?" a „Čo sú menové korelácie a ako ich obchodníci používajú?“.
Nádej, zhrnutie každá kapitola vás povzbudí prečítať si celú knihu.
Forex je najrýchlejšie rastúci trh
Ak máte pochybnosti o tom, či by ste mali obchodovať na Forexe, prečítajte si dôvody, prečo si tento najväčší trh na svete vždy vyberajú veľkí hráči – hedžové fondy a inštitucionálni investori. Zistite, prečo sa v posledných rokoch objem obchodovania s menami niekoľkonásobne zvýšil, aké sú výhody devízového trhu oproti akciovým a termínovým trhom – niečo, čo najskúsenejší obchodníci sveta už dávno vedia.
História Forexu
Nebudete môcť efektívne obchodovať na Forexe, ak nebudete vedieť o najvýznamnejších udalostiach v jeho histórii, ktoré spravili devízový trh tým, čím je teraz. Takýchto udalostí je nespočetné množstvo, stále sa na ne spomína, hoci už prešlo veľa rokov. Táto kapitola hovorí o Bretton Woods a jeho zrušení, dohode Plaza, Georgovi Sorosovi a ako sa stal slávnym, ázijskej finančnej kríze, zavedení eura a spľasnutí internetovej bubliny.
Súkromné investície mohli konečne vstúpiť na medzinárodný devízový trh vďaka veľmi rýchlemu rozvoju elektronických technológií s príchodom nového tisícročia. Najaktívnejšia interakcia popredných svetových obchodných platforiem so systémami elektronického obchodovania sa začala koncom deväťdesiatych rokov minulého storočia. To viedlo k neuveriteľnému zvýšeniu obratu kapitálu a likvidity na medzinárodnom menovom trhu. Keď sa na devízovom trhu konečne objavili jednotliví obchodníci, v batožine jeho pravidelných účastníkov, ktorým sa hovorí inštitucionálni obchodníci, bola už niekoľko desaťročí dlhá história.
A samotný Forex trh sa už dlho stal neoddeliteľnou súčasťou systému medzinárodných finančných búrz. A ako hovorí kniha Katie Lynn Day Trading in the Forex Market, v tom čase nikto nepopieral a nemohol to urobiť, že obchodovanie na devízovom trhu sa zmenilo zo samostatného druhu obchodovania na jedinečnú filozofiu či dokonca originálne rozhodnutie. -tvorba stratégie. Ona sa takpovediac stala samostatným odvetvím zlepšovania analytických schopností.
Názor autora na trh Forex
Forexové obchodovanie sa od prvých dní svojej existencie líšilo od iných typov. Mala významné úverové príležitosti pre bežných účastníkov a vysoký potenciál zisku. A ako viete, v každom prípade to sprevádzajú určité riziká. Autorka knihy Ketty Lin „Day Trading in the Forex Market“ hovorí, že súkromný obchodník by mal vždy pochopiť, že na využitie všetkých možností devízového trhu je potrebná seriózna príprava. Až po dôkladnom preštudovaní základov analytického umenia dostane obchodník príležitosť bez strachu riskovať. A takéto riziká vždy sprevádzajú vykonávanie rôznych obchodných operácií na Forexe.
Takéto riziko je však často odmenené značnými ziskami z úspešných transakcií. Práve to robí tento druh aktivity maximálne atraktívnym. Kniha Katie Lin „Day Trading in the Forex Market“ má vo svojich popisoch výhod takejto činnosti všeobecný vzdelávací charakter. V jeho obsahu je význam pojmu „obchodovanie“ odhalený komplexne a úplne. A je jedno, či ide o obchodovanie na akciovom, menovom alebo termínovom trhu.
Výhody knihy Katie Lin „Day Trading in the Forex Market“
Táto práca od známeho autora by mala byť veľkou pomocou pri osvojovaní si samotných základov obchodovania s menami. Čitateľ sa tak bude môcť naplno zoznámiť s výskumom priameho svedka obdobia, keď sa do medzinárodnej meny valil súkromný kapitál. A to je obzvlášť dôležité, taká veľká zmena v objeme obchodných transakcií nemohla zostať nepovšimnutá a nepriniesť nejaké zmeny do štruktúry samotnej podstaty trhu. Čitateľ dostane jedinečnú príležitosť nielen naštudovať si históriu Forexu, ale aj vidieť počiatky jeho vzniku a súčasné trendy vo vývoji tohto trhu.
Autorka knihy „Day Trading in the Forex Market“ Ketty Lin analyzuje takéto trendy na príklade posledných rokov. Relevantnosť tejto práce s osobitným prínosom odlišuje štúdie a materiály v nej obsiahnuté od tých, ktoré boli vypracované skôr. Ide o to, že v posledných rokoch prešiel devízový trh veľmi výraznými zmenami a na jeho podrobné štúdium sú potrebné nové fakty. Autor venoval väčšinu kapitol tejto knihy hlavným bodom fundamentálnej a technickej analýzy. Takáto práca bude užitočná nielen pre záujemcov, ale aj pre tých, ktorí chcú spojiť svoj život s obchodovaním na tomto trhu.
Je nepravdepodobné, že by niekto, kto sa už nejaký čas zaujímal o devízový trh, nepočul meno Katty Lin, pretože táto žena si právom získala rešpekt medzi obchodníkmi aktívnym obchodovaním na finančných platformách, vyučovaním a rozvíjaním obchodných stratégií. Zároveň napísala veľmi dobrú knihu s názvom „Day Trading in the Forex Market“, ktorá je primárne určená začiatočníkom, ktorým pomáha získať základné systematické poznatky o fungovaní devízového trhu a práci obchodníka. Užitočné informácie nájdu aj tí, ktorí už majú dostatočné skúsenosti, no z nejakého dôvodu sa stále nevedia dostať na viac-menej stabilnú úroveň.
Okrem toho Ketty Lin popisuje najjednoduchšie a najefektívnejšie analytické stratégie, ktoré možno použiť na to, aby ste pracovali dostatočne sebavedomo a získali stabilný príjem zo špekulatívnych aktivít. Autor venuje pozornosť fundamentálnej aj technickej analýze, formujúcej správny pohľad čitateľov na obchodovanie. Zároveň, hoci sa kniha volá Day Trading, čo naznačuje, že hlavný aspekt bude fungovať intradenne, obsahuje aj množstvo praktických riešení pre strednodobé obchodovanie na Forexe, ktoré má stále výraz pre swing.
Autorove slová čitateľom
Samotná Katty Lin v predslove ku knihe „Day Trading in the Forex Market“, ktorú si možno STIAHNUŤ z nášho cloudového úložiska, hovorí nasledovné:
“Ak už dlho hľadáte dobrú učebnicu forexového intradenného obchodovania, dúfam, že moja práca je presne to, čo potrebujete. Na každom mojom webinári a stretnutí na seminári si začiatočníci, ale aj skúsenejší obchodníci vypýtajú poriadnu knihu o svete financií, kde bez vody, v jednoduchom a zrozumiteľnom jazyku, kde začať a ako sa ďalej rozvíjať.
Táto požiadavka ma mátla dlho, hoci dobrých kníh o Forexe nie je až tak málo. Ale bolo pre mňa ťažké dať presné odporúčanie tak, aby to jednoznačne uspokojovalo potreby, ktoré má človek, ktorý začal zvládať denné obchodovanie.
Preto som sa rozhodol vyjadriť svoje skúsenosti slovami a napísať knihu o dennom obchodovaní, v ktorej si každý nepochybne nájde užitočné informácie pre seba, keďže získal iba relevantné teoretické a praktické znalosti o menovom trhu Forex.
Mojou hlavnou úlohou bolo sprostredkovať informácie o základoch fungovania Forexu a o tom, ako by sa mal správať obchodník, ktorý nechce prísť o peniaze. Praktické a osobne testované systémy vám umožnia ľahko rozvíjať váš obchodný štýl založený na jasnom pochopení základných a technických faktorov.
Učebnica Ketty Lin „Day Trading in the Forex Market“ sa dá prečítať a znovu prečítať mnohokrát, keďže je napísaná jednoduchým živým jazykom. Aby sme presne vyjadrili, o čom sa bude diskutovať, stručne opíšeme každú kapitolu.
Forex dnes
Mnoho začiatočníkov na začiatku kariéry má pochybnosti o tom, na akom trhu by mali pôsobiť. Preto musia presne vedieť, čo na Forexe je súčasné štádium vývoj a dnes je to najrýchlejšie rastúci trh na svete!
Tu sa totiž prelínajú záujmy všetkých veľkých korporácií, bánk, hedžových fondov a iných veľkých i malých hráčov. V tomto ohľade objemy obchodov neustále rastú a dnes sa ani jedna obchodná platforma ani len nepribližuje k obratu, ktorý predvádza Forex.
Množstvo peňazí zase vedie k mnohým situáciám v dennom obchodovaní aj na dlhšie vzdialenosti, kde môžete a mali by ste zarobiť. Zostáva len zistiť, ako, ale predtým to nebolí urobiť krátka odbočka do histórie.
Ako prebiehal vznik Forexu
Ďalej kniha „Day Trading in the Forex Market“ predstavuje čitateľovi, ako prebiehalo formovanie menového systému. Toto je dôležitý krok učenia a nemali by ste ho preskočiť, pretože história vám pomôže pochopiť, ako trh funguje a prečo.
Táto kapitola bude rozprávať o časoch tvrdého fixovania výmenného kurzu, o rôznych dohodách kľúčových osôb planéty, ktoré určovali zmeny vo svetovom menovom systéme, ako aj o veľkých špekulantoch, ktorí sa svojím konaním schopný podkopať zabehnutý poriadok.
Okrem suchých faktov sa preto obchodníci dozvedia zaujímavé príbehy o Sorosových špekuláciách, o rôznych „bublinách“ na trhu a pod.
Čo ovplyvňuje ceny z dlhodobého hľadiska
Nie je žiadnym tajomstvom, že globálne trendy na devízovom trhu vznikajú a vyvíjajú sa pod vplyvom politiky najväčších svetových centrálnych bánk. Katty Lin preto v tejto kapitole svojej knihy opisuje hlavné fundamentálne ukazovatele, ktoré je dôležité zvážiť, aby ste pochopili, kam sa kurz konkrétnej meny uberá z dlhodobého hľadiska.
Samozrejme, keďže sa práca nazýva „Denné obchodovanie na devízovom trhu“, vplyv globálnych trendov v rámci dňa nie je nijak zvlášť viditeľný, ale tieto informácie sú povinné na asimiláciu, pretože je dôležité pochopiť význam správ a reakciu na ne.
Aké faktory majú krátkodobý vplyv
Ak v poslednej kapitole Katty Lin venovala väčšiu pozornosť dlhodobým cieľom a globálnym trendom, tak v tejto kapitole konkrétne popisuje tie fundamentálne faktory, ktoré ovplyvňujú výmenný kurz počas dňa.
Prečítaním tejto kapitoly z Forex Day Trading sa špekulanti naučia, aké systémy používať počas období vydávania noviniek, ako čítať aktuálnu situáciu, kde hľadať dôležité úniky, ako posúdiť možný potenciál pohybu atď.
Úloha načasovania pri práci na devízovom trhu
Nie každý chápe, aké dôležité je vybrať si správne časové obdobie na otvorenie obchodu. A to nie je len o obchodných reláciách, ale aj o intervaloch v rámci nich. Trhová aktivita sa vyvíja podľa cyklického vzoru, okrem toho vznikajú zaujímavé momenty pri otváraní rôznych stránok, počas prestávok na obed atď.
Naučiť sa vidieť vzťahy
Hlavnou chybou mnohých začiatočníkov, kvôli ktorým prichádzajú o nemalé peniaze, je neschopnosť vidieť vzťah medzi jednotlivými finančnými nástrojmi. Preto v tejto kapitole Ketty Lin predstavuje koncept korelácie tým, že hovorí, ako môže obchodník využiť pohyby rôznych aktív na menových a komoditných trhoch.
Poskytnuté informácie navyše umožňujú vyhnúť sa nepríjemným následkom korelácie, keď začiatočníci uskutočňujú transakcie na zdanlivo odlišných obchodných nástrojoch, ale v skutočnosti vystavujú svoj vklad neoprávnenému riziku. Faktom je, že mnohé meny môžu vykazovať jednosmerný pohyb vďaka určitej spojitosti medzi nimi, a preto je napríklad súčasný nákup GBP/USD a EUR/USD neprimerane hlúpy nápad.
Každý obchodník by mal poznať a používať koreláciu, pretože často poskytuje dobré vodítko k tomu, čo očakávať na Forexe ďalej.
Obchodné podmienky pre rôzne situácie
V tejto kapitole kurzu Forex Day Trading uvádza Kathy Lin príklad obchodného denníka, ktorý by mal mať každý obchodník. A tu je potrebné nielen zaznamenávať informácie o transakciách, ako si mnohí zrejme mysleli.
Nie, tu autor uvádza zoznam bezpečnostných otázok týkajúcich sa vybraného nástroja, na ktoré musí obchodník nájsť odpovede pred obchodovaním. Faktom je, že ak správne identifikujete množstvo technických problémov a strávite na to 5-10 minút, každý dostane serióznu pomoc pri analýze.
Na základe týchto údajov bude jednoduchšie vybrať správne ukazovatele a ďalších technických asistentov, aby ste si vybrali ten najlepší moment na vstup správnym smerom.
Technické obchodné systémy
V tejto kapitole nájdete to, čo mnohí skúsení obchodníci hľadajú ako príručku „Denného obchodovania na forexovom trhu“ – ziskové stratégie vyvinuté Kathy Lin majú veľkú hodnotu. Napriek názvu tutoriálu popisuje nielen systémy pre intradenné obchodovanie, ale aj tie, ktoré fungujú dobre v strednodobom horizonte.
Rozmanitosť možností, ktoré sú tu ponúkané, umožňuje obchodníkovi nezávisle si vybrať, čo je pre neho v duchu zrozumiteľnejšie a vhodnejšie, pretože medzi opísanými stratégiami sú prelomy, trendy a vypočítané na odrazoch a mnoho ďalších.
Základné systémy práce
V predposlednej kapitole knihy Katie Lin, obchodné systémy založené na základných faktoroch, čo vám umožní pracovať v rámci globálnych trendov. S týmito informáciami môže obchodník s istotou obchodovať s dlhopismi, komoditami, zvrátením rizika a opciami, pričom všetky tieto nástroje využije ako obchodné aktíva alebo benchmarky, ktoré indikujú, kde sa kotácie meny vyvíjajú lepšie ako akékoľvek iné ukazovatele.
Publikované s pomocou CJSC "Admiral Markets"
prekladateľov A. Kunitsyn, A. Zálešová
Editor V. Grigorieva
Technický redaktor N. Lisitsyna
korektor V. Muratchanov
Rozloženie počítača E. Matusovskaya, Yu. Yusupova
Dizajn krytu O. Bielorusko
© 2006 Kathy Lien
© Vydanie v ruštine, preklad, dizajn. Vydavateľstvo Alpina LLC, 2012
Publikované v licencii od John Wiley & Sons, Inc.
Denné obchodovanie na Forexovom trhu. Stratégie zisku / Ketty Lin; Za. z angličtiny. – 5. vyd. – M.: Vydavateľstvo Alpina, 2012.
ISBN 978-5-9614-2351-8
Všetky práva vyhradené. Žiadna časť elektronickej kópie tejto knihy sa nesmie reprodukovať v žiadnej forme alebo akýmikoľvek prostriedkami, vrátane zverejňovania na internete a v podnikových sieťach, na súkromné a verejné použitie bez písomného súhlasu vlastníka autorských práv.
Čitateľom
Medzinárodná maklérska spoločnosť Admiral Markets už niekoľko rokov vydáva knihy o obchodovaní na finančných trhoch, ako aj o metódach analýzy a psychológie obchodovania. Mnoho kníh je napísaných našimi autormi – profesionálnymi ekonómami, analytikmi, Forex špecialistami, ktorých hlavnou úlohou je ponúknuť čo najprehľadnejšie informácie o finančných trhoch pre najširšie publikum.
Predtým publikované práce sa venovali najmä všeobecným otázkam Forexu a rôznym metódam analýzy, pričom vzhľadom na okolnosti obchádzali niektoré dôležité aspekty devízového trhu. Tento nedostatok by sme chceli napraviť tým, že vám dávame do pozornosti úžasnú knihu „Day Trading in the Forex Market: Strategies for Making Profit“ od Katie Lin. Autor na svojich stránkach ponúkol nielen široký pohľad na Forex, zvažuje ho retrospektívne, ale predstavil aj analýzu faktorov jeho vývoja, množstvo stratégií používaných na Forexe, pričom to všetko poskytuje veľké množstvo zrozumiteľných a praktických nápady. Túto prácu odporúčame každému, kto sa zaujíma o obchodovanie a meny – bez ohľadu na to, či ide o skúseného obchodníka alebo človeka, ktorý si nainštaloval obchodný terminál prvýkrát. Chceli by sme čitateľov vyzvať, aby sa neobmedzovali len na jednu teóriu, ale aby ju aj aplikovali v praxi. Akákoľvek forexová stratégia sa môže zdať jednoduchá a dokonca samozrejmá, no treba mať na pamäti, že akékoľvek informácie, s ktorými sa stretnete, sú výsledkom individuálnych skúseností popísaných odborníkom vo svojom odbore. Samozrejme, Forex zahŕňa množstvo citovaných stratégií, ale aj pri obídení praxe je každý začiatočník odsúdený na neúspech. Obrovskou výhodou moderných maklérskych služieb je možnosť voľne disponovať s akýmikoľvek finančnými nástrojmi bez akýchkoľvek investícií. S miernou korekciou: iba v testovacom režime. Pre začiatočníkov a tých, ktorí sa o to len zaujímajú, je to skvelá príležitosť získať prístup k expertným analýzam, kotáciám akcií, mnohým obchodným stratégiám a dokonca zarobiť peniaze na demo účtoch. V tomto prípade Admiral Markets ponúka použitie svojich demo účtov.
Najpohodlnejším nástrojom pre prácu na finančných trhoch je informačná a obchodná platforma MetaTrader, ktorú je možné stiahnuť zo stránky našej spoločnosti. Navrhnutý na organizovanie obchodných služieb na trhoch Forex, CFD a futures, umožňuje vám plne kontrolovať transakcie cez internet, zadávať čakajúce objednávky, vykonávať grafickú finančnú analýzu, prijímať trhové správy v reálnom čase od svetoznámej informačnej agentúry Dow Jones Newswires. a tiež rozvíjať svoje vlastné automatické obchodné stratégie.
To všetko je dostupné aj na demo účtoch – trhové podmienky sú ponúkané tak, ako sú, bez skreslenia. Otvorenie účtu nie je o nič zložitejšie ako vytvorenie nového e-mailu a ihneď po registrácii môžete začať obchodovať.
Moderné technológie dokážu z bežného užívateľa urobiť skutočného investora. Ľudia bez špeciálneho školenia, vzdelania, zručností, ktorí si vybrali Forex ako oblasť činnosti, sa po chvíli stávajú skúsenými obchodníkmi, ktorí zarábajú peniaze na finančných trhoch.
Dnes ponúkame obchodníkom a spoločnostiam jedny z najvýhodnejších podmienok pre správu ich kapitálu: približne 30 menových párov, vklady v zlate, prístup k cenám najväčších spoločností v reálnom čase, okamžité vykonávanie transakcií, výkonný monitorovací a obchodný systém, pohodlné a komplexne vyvinuté partnerské programy a zoznam našich výhod nie je ani zďaleka obmedzený. Admiral Markets sa rýchlo rozvíja, pričom si zachováva kvalitu svojich služieb. Spoločnosť má viac ako 10-ročné skúsenosti a jej kancelárie sa nachádzajú v 37 krajinách sveta.
Dôležitým aspektom činnosti každej Forexovej spoločnosti je vzdelávací systém, ktorý ponúka: dištančné kurzy, webináre, knihy, periodiká atď. V tomto smere sa snažíme poskytnúť každému, kto obchoduje alebo má v úmysle obchodovať na devízovom trhu najspoľahlivejšie a úplné informácie: školenia nepoužívame ako prostriedok reklamy a snažíme sa byť zákazníkom čo najotvorenejší. Preto je možné zaručiť, že dostanú tie najobjektívnejšie informácie, ktoré sú výsledkom dlhoročných skúseností spoločnosti a prezentované odborníkmi vo svojom odbore – profesionálnymi analytikmi, ekonómami a obchodníkmi.
Je dôležité pochopiť, že prax je najlepší spôsob, ako získať vedomosti, najmä v oblasti online obchodovania. Úlohou Admiral Markets je v tomto prípade prezentovať čo najrozsiahlejšie a najužitočnejšie diela a zároveň ponúkať vynikajúce podmienky na cvičenie a obchodovanie na Forexe.
Predslov
Hľadáte dobrú knihu o obchodovaní na Forexe? Na všetkých seminároch o obchodovaní s menami, ktoré organizujem, za mnou prichádzajú obchodníci a žiadajú ma, aby som im odporučil dobrú knihu. Denné obchodovanie na Forexovom trhu toto vydanie nie je len preto, že hovorí o technických a fundamentálnych obchodných stratégiách na devízovom trhu, ale aj preto, že podrobne predstavuje infraštruktúru devízového trhu. Táto kniha je napísaná pre začiatočníkov aj skúsených obchodníkov. Každý si v nej nájde niečo užitočné. Mojím cieľom bolo hovoriť o základoch obchodovania na Forexe a charakteristikách mien, ktoré by mali poznať všetci obchodníci, najmä tí, ktorí obchodujú počas dňa. Okrem toho som chcel popísať reálne obchodné stratégie, na základe ktorých si môžete vyvíjať vlastné stratégie. V knihe Denné obchodovanie na Forexovom trhu preberané sú zaujímavé témy: „Ktoré ekonomické ukazovatele v Spojených štátoch najsilnejšie ovplyvňujú výmenný kurz amerického dolára?“ a „Čo sú menové korelácie a ako ich obchodníci používajú?“.
Dúfam, že zhrnutie každej kapitoly vás povzbudí, aby ste si prečítali celú knihu.
Forex je najrýchlejšie rastúci trh
Ak máte pochybnosti o tom, či by ste mali obchodovať na Forexe, prečítajte si dôvody, prečo si tento najväčší trh na svete vždy vyberajú veľkí hráči – hedžové fondy a inštitucionálni investori. Zistite, prečo sa v posledných rokoch objem obchodovania s menami niekoľkonásobne zvýšil, aké sú výhody devízového trhu oproti akciovým a termínovým trhom – niečo, čo najskúsenejší obchodníci sveta už dávno vedia.
História Forexu
Nebudete môcť efektívne obchodovať na Forexe, ak nebudete vedieť o najvýznamnejších udalostiach v jeho histórii, ktoré spravili devízový trh tým, čím je teraz. Takýchto udalostí je nespočetné množstvo, stále sa na ne spomína, hoci už prešlo veľa rokov. Táto kapitola hovorí o Bretton Woods a jeho zrušení, dohode Plaza, Georgovi Sorosovi a ako sa stal slávnym, ázijskej finančnej kríze, zavedení eura a spľasnutí internetovej bubliny.
Aké sú dlhodobé faktory devízového trhu?
"Čo určuje pohyb na devízovom trhu?" - to je pravdepodobne jedna z prvých otázok, na ktoré musí začínajúci obchodník odpovedať. Výkyvy meny možno rozdeliť na krátkodobé a dlhodobé. Táto kapitola sa zameriava na niektoré makroekonomické faktory, ktoré určujú výmenné kurzy z dlhodobého hľadiska. Do knihy sme ho zaradili, aby obchodníci nestratili zo zreteľa celkový ekonomický obraz, aby sme ukázali, ako tieto dlhodobé faktory z hľadiska technickej a fundamentálnej analýzy pôsobia na trh. Pozeráme sa aj na rôzne modely výmenných kurzov, ktoré pomôžu fundamentálnym obchodníkom vyvinúť ich vlastnú metódu na predpovedanie cenových výkyvov.
Aké sú krátkodobé faktory devízového trhu?
Informácie o tom, ktoré ekonomické ukazovatele v USA majú najväčší vplyv na devízový trh, môžu byť užitočné pre obchodníkov, ktorí sa špecializujú na intradenné obchodovanie. Systémoví obchodníci musia vedieť, kedy systém vypnúť, a na základe týchto informácií robia zlomoví obchodníci dôležité obchodné rozhodnutia. Štvrtá kapitola prináša nielen hodnotenie ekonomických správ, ale zobrazuje aj priemerné zmeny sadzieb bezprostredne po zverejnení údajov a počas dňa.
Kedy je najlepší čas na transakcie s jednotlivými menovými pármi?
Výber správneho času obchodovania je kľúčom k úspechu na Forexe. Ak chcete vytvoriť efektívnu investičnú stratégiu, musíte vedieť, v ktorú dennú dobu je trh najaktívnejší. Vďaka tomu obchodník maximalizuje počet obchodných príležitostí počas svojho pracovného dňa. Táto kapitola dáva všeobecné informácie o typickej obchodnej aktivite menových párov v rôznych časových pásmach a pokúsil sa určiť obdobie ich najväčšej volatility.
Čo sú menové korelácie a ako ich obchodníci používajú?
Na devízovom trhu je všetko do určitej miery prepojené a tým, že poznajú smer a mieru prepojenia medzi určitými menovými pármi, to môžu obchodníci využiť vo svoj prospech. Pri výbere stratégie obchodovania na Forexovom trhu musíte pamätať na to, že všetky menové páry sú prepojené. Výpočet korelácií medzi menami vo vašom portfóliu vám umožňuje posúdiť investičné riziko. Investovaním do rôznych menových párov si veľa obchodníkov myslí, že diverzifikujú svoje portfólio, no len málokto vie, že v skutočnosti sa veľa menových párov môže pohybovať jedným alebo opačným smerom. Menové korelácie sú silné a slabé a môžu trvať týždne, mesiace a dokonca roky. Preto je mimoriadne dôležité vedieť ich použiť a vypočítať.
Parametre obchodovania pre rôzne trhové podmienky
Prvým, najdôležitejším krokom pre každého obchodníka, bez ohľadu na trh, na ktorom obchoduje, je založenie obchodného denníka. Časopis o obchodovaní na Forexe sa však líši od akéhokoľvek iného časopisu. Okrem bežného zoznamu vašich zámerov a uskutočnených obchodov v magazíne o obchodovaní Forex existujú bezpečnostné otázky pre menové páry, ktorých zodpovedanie vám zaberie asi 10 minút a takmer okamžite vám poskytnú charakteristiky každého páru potrebné pre technickú analýzu. Efektívne obchodovať znamená vypracovať akčný plán. Táto kapitola navrhuje takýto plán, pomôže vám najprv určiť obchodné podmienky a potom vybrať obchodné ukazovatele, ktoré sa v týchto podmienkach najlepšie používajú.
Technické obchodné stratégie
Táto kapitola bude zaujímať skúsených obchodníkov. Venuje sa mojim obľúbeným obchodným stratégiám pre tých, ktorí sa špecializujú na intradenné a swingové obchodovanie. Pre každú stratégiu sú uvedené pravidlá a príklady s použitím jedinečných charakteristík devízového trhu identifikovaných v minulosti. Kapitola popisuje obchodné stratégie pre všetky typy obchodníkov: trend, range a breakout.
Základné obchodné stratégie
Deviata kapitola knihy je určená obchodníkom, ktorí sa špecializujú na strednodobé swingové obchodovanie. Po prečítaní sa naučíte, ako používať ceny komodít, dlhopisy, volatilitu opcií a zvraty rizika. Okrem toho pokrýva obchody podliehajúce bankovým intervenciám a medzinárodným udalostiam, ako aj tajnú stratégiu hedžových fondov v rokoch 2002-2004. – o pozičnej dohode s pákovým efektom.
Stručný popis a jedinečné charakteristiky hlavných menových párov
Posledná kapitola tejto knihy je pravdepodobne jednou z najužitočnejších, pretože sa zaoberá jedinečnými charakteristikami hlavných menových párov: kedy sú najaktívnejšie, čo ovplyvňuje ich sadzby a aké ekonomické správy sú pre nich najdôležitejšie. Ponúkame široký ekonomický prehľad o každej mene a menovej politike príslušnej centrálnej banky.
Vďaka
Ďakujem svojim úžasným kolegom za ich neoceniteľný výskum a obrovskú podporu.
Boris Schlossberg
Richard Lee
Sam Shenker
Melissa Tuzzolo
od Daniela Chena
Bosco Cheng
Jenny Tang
Vincent Ortiz
John Kicklighter
Ehren Goossens
Christian Kerr
Randal Nishina
a všetkých zamestnancov FXCM.
Kapitola 1. Forex je najrýchlejšie rastúci trh
„Devízový trh“ alebo „Forex/FX trh“ je všeobecný názov inštitúcií nachádzajúcich sa po celom svete, ktoré si vymieňajú a obchodujú s menami. Forex je mimoburzový trh, to znamená, že transakcie na ňom prebiehajú mimo burzy a zúčtovacieho centra. Forex díleri a tvorcovia trhu po celom svete spolu nepretržite komunikujú prostredníctvom telefónu, počítača a faxu a vytvárajú tak jednotný trh.
Za posledných pár rokov sa táto mena stala jednou z najpopulárnejších finančné nástroje. Žiadny iný trh nezaznamenal za tri roky nárast objemu obchodov o 57 %. V septembri 2004 bola každé tri roky publikovaná Forexová štúdia Banky pre medzinárodné platby pre centrálne banky. Podľa výsledkov tejto štúdie bol v roku 2004 objem obchodu na devízovom trhu 1,9 bilióna USD v porovnaní s 1,2 bilióna USD v roku 2001 (1,4 bilióna USD pri konštantných výmenných kurzoch). Podľa niektorých odhadov je to asi 20-násobok objemu obchodovania na NYSE a NASDAQ dokopy. Tento nárast aktivity možno vysvetliť niekoľkými dôvodmi, ale najzaujímavejšou je skutočnosť, že rast objemu obchodovania na Forexe sa takmer zhodoval so vznikom schopnosti individuálnych investorov nakupovať a predávať meny prostredníctvom elektronických platforiem.
Vplyv mien na akcie a dlhopisy
Nástup online obchodovania nie je jediným dôvodom nárastu objemu devízového trhu. Cenové výkyvy v posledných rokoch ukázali mnohým obchodníkom, že zmeny na Forexovom trhu ovplyvňujú akciové a dlhopisové trhy. Preto, aby sa obchodník mohol správne rozhodnúť o transakciách s akciami, dlhopismi a komoditami, musí sledovať situáciu na menových trhoch. Nasleduje niekoľko príkladov toho, ako pohyby meny ovplyvňujú trhy cenných papierov.
EUR/USD a firemné výnosy
Pre obchodníkov akciový trh, najmä tých, ktorí investujú do európskych korporácií, ktoré vyvážajú veľké množstvo tovaru do USA, je sledovanie výmenných kurzov nevyhnutné na predpovedanie príjmov a ziskov spoločností. V rokoch 2003-2004 Európski výrobcovia sa vážne obávali prudkého rastu eura a znehodnotenia dolára. Hlavným dôvodom predaja dolára v tom čase bol rastúci obchodný a rozpočtový deficit USA. Zvýšenie pomeru EUR/USD (euro voči doláru) malo negatívny dopad na zisky európskych korporácií, keďže ich tovar pre amerických spotrebiteľov zdražel. V roku 2003 spôsobilo neadekvátne zaistenie zisku Volkswagenu pokles o 1 miliardu eur a holandská chemická skupina Dutch State Mines (DSM) varovala pred možným poklesom zisku o 7-11 miliárd eur pri 1% náraste výmenného kurzu EUR/USD. miera.. Bohužiaľ, pre európskych exportérov je stále bežné nedostatočné hedging, takže sledovanie kurzu EUR/USD je obzvlášť dôležité pri prognózovaní ich príjmov a ziskov.
Nikkei a americký dolár
Investori do japonských akcií by si mali dávať pozor na výkyvy amerického dolára a ich vplyv na dynamiku indexu Nikkei. Kým sa Japonsko nevymanilo z desaťročia stagnácie, americké podielové a hedžové fondy len málo investovali do japonských akcií. Keď sa ekonomika krajiny začala zotavovať, tieto fondy sa ponáhľali prehodnotiť svoje portfóliá v obave, že prídu o zisky z ekonomického rastu Japonska. Hedžové fondy využívali na financovanie obchodov veľké pôžičky, problémom však je, že tieto pôžičky sú mimoriadne citlivé na americké úrokové sadzby a menovú politiku Federálneho rezervného systému (Fed). Rastúce dolárové náklady na pôžičky by mohli vymazať zisky z rastu Nikkei, keďže vysoké sadzby zvyšujú náklady na financovanie obchodov. Vzhľadom na obrovskú negatívnu bilanciu je však možné, že Fed zvýši úrokové sadzby, aby zvýšil atraktivitu dolárových aktív. V dôsledku toho by neustále rastúce sadzby a spomaľujúci ekonomický rast v Japonsku mohli znížiť výnosy fondov s významným podielom japonských akcií, ktoré využívajú pákový efekt. Hrajú teda výkyvy výmenného kurzu amerického dolára dôležitá úloha v zmene indexu Nikkei.
George Soros
Jeden z najviac slávni ľudia v histórii Forexu je George Soros. Je známy ako „muž, ktorý rozbil Bank of England“. Toto je podrobnejšie opísané v kapitole 2 tejto knihy. Aby sme to zhrnuli, v roku 1990 sa Spojené kráľovstvo rozhodlo pripojiť sa k mechanizmu výmenných kurzov v rámci Európskeho menového systému (EMS), ktorý poskytuje nízky level inflácie a ekonomickej stability. EMU kontrolovala nemecká centrálna banka. Po pristúpení bola britská libra naviazaná na nemeckú marku, to znamená, že Spojené kráľovstvo sa stalo závislým od menovej politiky nemeckej centrálnej banky. (Začiatkom 90. rokov Nemecko prudko zvýšilo úrokové sadzby, aby znížilo infláciu po opätovnom zjednotení krajiny.) Národná hrdosť a pevné výmenné kurzy EMU zabránili Spojenému kráľovstvu devalvovať libru. V stredu 16. septembra 1992 („čierna streda“) predal George Soros na devízovom trhu libry v hodnote 10 miliárd dolárov, čo „zlomilo“ Bank of England a viedlo k devalvácii libry. Do 24 hodín jeho cena klesla o približne 5%, čiže o 5000 pips. Aby povzbudila obchodníkov k nákupu libry, Bank of England prisľúbila zvýšenie úrokových sadzieb. V dôsledku toho došlo aj k výrazným výkyvom na dlhopisovom trhu. London Interbank Monthly Offered Rate (LIBOR) najskôr vzrástla o 1 % a potom sa do 24 hodín vrátila na predchádzajúcu hodnotu. Ak by obchodníci na dlhopisovom trhu nevedeli, čo sa deje na Forexovom trhu, tak divoké výkyvy výnosov by ich zaskočili.
Precenenie čínskeho juanu a dlhopisov
Obchodníci, ktorí sa špecializujú na americký štátny dlh, by mali sledovať menové trhy. Odborníci už niekoľko rokov aktívne diskutujú o precenení čínskeho jüanu. Napriek rýchlemu ekonomickému rastu a silnej obchodnej bilancii s mnohými krajinami Čína umelo drží národnú menu v určitom rozmedzí, aby zabezpečila ďalší ekonomický rast a modernizáciu. To spôsobuje extrémnu nespokojnosť výrobcov a oficiálnych zástupcov mnohých krajín vrátane Spojených štátov a Japonska. Podľa niektorých odhadov je čínsky jüan umelo podhodnotený asi o 15-40%. Na udržanie meny na nízkej úrovni musí čínska vláda predávať jüany a nakupovať doláre zakaždým, keď hodnota národnej meny prekročí určitú hodnotu. Čína potom míňa doláre na nákup dlhu americkej štátnej pokladnice. Vďaka tejto politike sa Čína stala druhým najväčším držiteľom amerických štátnych dlhopisov. Dopyt z Číny umožnil vláde USA stanoviť rekordne nízke úrokové sadzby. Hoci v menovej politike čínskej vlády došlo k určitým zmenám, prehodnotenie odvtedy bolo skôr mierne. V budúcnosti sú preto možné výraznejšie zmeny. Výrazné prehodnotenie jüanu negatívne ovplyvní americký dlhopisový trh, pretože z trhu odíde veľký kupec a takéto vyhlásenie môže viesť k prudkému zvýšeniu výnosov a poklesu cien. Aby mohli obchodníci s dlhopismi efektívne riadiť riziko, musia sledovať zmeny na devízových trhoch, aby ich táto situácia úplne neprekvapila.
